国际 动 态  

1、美再对华半导体实施出口管制 商务部回应

商务部5日下午举行新闻发布会，介绍近期商务领域重点工作有关情况，并答记者问。有记者针对美国对华半导体实施出口管制措施，多个行业协会呼吁谨慎采购美国芯片一事提问。商务部发言人表示，美方不断泛化国家安全概念，滥用出口管制措施，实施单边霸凌行径。12月2日再次发布对华半导体出口管制措施，严重破坏市场规则和国际经贸秩序，对于半导体领域正常贸易往来带来极大不确定性，对全球产业链供应链稳定构成了威胁。中方将采取必要措施，坚决维护自身正当权益。（央视新闻）

2、前11个月绥芬河口岸出境中欧班列同比增长1.2倍

据统计，今年前11个月，经绥芬河口岸开行的中欧班列达827列，79332标箱。其中出境班列108列，同比增长1.2倍，出口商品以汽车、汽车零部件以及小家电为主。出境班列的持续增长标志着越来越多国货搭乘中欧班列经绥芬河口岸运往欧洲各地，绥芬河口岸在我国中欧班列“东通道”上的枢纽作用发挥日益突出。

3、美国10月份贸易逆差从两年多高位收窄

由于企业减少消费品和商业设备进口，美国10月贸易逆差从两年多高位收窄。商务部周四的数据显示，商品和服务贸易逆差环比收窄近12%至738亿美元。接受调查的经济学家预估中值为750亿美元。进口额下跌4%至3,396亿美元，为四个月低点。同期出口降幅1.6%。这些数据未经通胀因素调整。明年初，如果企业赶在特朗普提高关税前加快进口，贸易逆差有可能扩大。近期美元的走强也令贸易逆差有进一步升高的可能。经通胀调整，10月商品贸易逆差收窄至924亿美元。

4、德国工厂订单降幅小于预期 持续低迷的制造业有望迎来曙光

德国10月工厂订单降幅低于预期，意味着该国历经多年衰退的制造业有望迎来触底反弹。当月需求环比下降1.5%，降幅小于接受调查的经济学家预估的2%。如果不含大型订单，该指数上涨0.1%。统计局还将9月数据上修为增长7.2%。

5、世界黄金协会：11月各国央行报告了60吨的黄金净购买量

世界黄金协会：11月各国央行报告了60吨的黄金净购买量，这是今年以来最高的月度购买记录。其中，印度央行居首位，增加了27吨黄金储备，紧随其后的是土耳其和波兰，分别增持了17吨和8吨。

6、世界黄金协会：全球黄金ETF为4月份以来首次出现月度流出

据世界黄金协会，全球黄金ETF在11月份出现月度流出，为4月份以来首次，总共流出21亿美元。其中欧洲流出规模最大（-19亿美元），而北美（+7900万美元）是唯一出现资金流入的地区。管理资产总值在该月下降了4%，至2740亿美元，但全球黄金ETF在今年至今的资金流仍保持正值，为26亿美元。集体持仓量在11月减少29吨，至3215吨。今年以来的需求转为负值，减少了11吨。

7、欧佩克+三组减产措施延续 220万桶/日额外自愿减产延期三个月

欧佩克+目前正在实施的有三组减产措施：200万桶/日的“正式”减产和166万桶/日的“自愿”减产（欧佩克+确认将这两组减产措施的期限延长至2026年底）以及220万桶/日的额外自愿减产。欧佩克+的八个成员国原定于从1月份开始，在12个月内逐步取消第三组额外的220万桶/日的自愿减产。但由于不利的市场条件，这些国家已经决定将这一计划推迟三个月，此举令一些希望增加石油产量的成员国感到不满。

8、瑞银：美国亿万富豪总财富达5.8万亿美元

瑞银的《2024年亿万富翁抱负报告》显示，截至今年4月份，美国亿万富翁的数量从一年前的751人跃升至835人，其中以工业和科技巨头为首，他们的总财富从4.6万亿美元攀升至5.8万亿美元。过去一年，印度亿万富翁的数量增加了五分之一以上，达到185人，他们的总财富增加了40%以上，达到近9060亿美元。

9、主要产油国延长自愿减产措施至明年3月底

石油输出国组织（欧佩克）当地时间5日发表声明说，8个欧佩克和非欧佩克产油国决定将原定12月底到期的日均220万桶的自愿减产措施延长至2025年3月底。声明说，沙特阿拉伯、俄罗斯、伊拉克、阿拉伯联合酋长国、科威特、哈萨克斯坦、阿尔及利亚和阿曼8个“欧佩克+”成员国决定延长自愿减产措施。上述8国最初于2023年11月宣布日均220万桶的自愿减产措施，之后数次延长期限。

10、美股周四收跌

比特币突破10万美元创历史新高，市场押注美国虚拟货币监管政策转好。美国上周首次申请失业救济人数增幅超出预期。投资者将关注焦点转向周五的11月非农就业数据。道指跌248.33点，跌幅为0.55%，报44765.71点；纳指跌34.86点，跌幅为0.18%，报19700.26点；标普500指数跌11.38点，跌幅为0.19%，报6075.11点。

11、WTI原油周四小幅收跌

市场正在评估石油输出国组织及其盟友（OPEC+）再度推迟原油增产的影响，以及国际原油市场的供需关系。纽约商品交易所1月交割的西得州中质原油（WTI）期货价格收跌0.24美元，跌幅为0.35%，收于每桶68.30美元。以沙特阿拉伯和俄罗斯为首的八个OPEC+成员国将在2025年3月底之前保持每天220万桶的自愿减产。

12、纽约期金跌超0.8%

周四纽约尾盘，现货黄金下跌0.70%，报2631.28美元/盎司，北京时间13:53刷新日高至2655.54美元，日内至美股开盘这段时间窄幅震荡于2650美元一线，美股开盘后跌幅扩大，02:27刷新日低至2623.61美元。现货白银涨0.09%，报31.3223美元/盎司。COMEX黄金期货跌0.82%，报2654.30美元/盎司，日内交投区间为2680.00-2646.30美元。COMEX白银期货跌0.11%，报31.800美元/盎司。COMEX铜期货大致持平，报4.1995美元/磅。

国 内 财 经

1、中共中央办公厅、国务院办公厅发布关于推进新型城市基础设施建设打造韧性城市的意见

主要目标是：到2027年，新型城市基础设施建设取得明显进展，对韧性城市建设的支撑作用不断增强，形成一批可复制可推广的经验做法。到2030年，新型城市基础设施建设取得显著成效，推动建成一批高水平韧性城市，城市安全韧性持续提升，城市运行更安全、更有序、更智慧、更高效。（新华社）

2、中办、国办：通过地方政府专项债券支持符合条件的新型城市基础设施建设项目

中共中央办公厅、国务院办公厅发布关于推进新型城市基础设施建设打造韧性城市的意见。意见提出，创新完善投融资机制，拓宽投融资渠道，推动建立以政府投入为引导、企业投入为主体的多元化投融资体系。通过地方政府专项债券支持符合条件的新型城市基础设施建设项目，鼓励通过以奖代补等方式强化政策引导。按照风险可控、商业自主的原则，优化金融服务产品，鼓励金融机构以市场化方式增加中长期信贷投放，支持符合条件的项目发行基础设施领域不动产投资信托基金（REITs）。（新华社）

3、国务院批复同意《湖北省国土空间规划（2021-2035年）》

国务院发布批复，原则同意自然资源部审查通过的《湖北省国土空间规划（2021—2035年）》。到2035年，湖北省耕地保有量不低于6925.25万亩，其中永久基本农田保护面积不低于5950.00万亩；生态保护红线面积不低于37358.99平方千米；城镇开发边界扩展倍数控制在基于2020年城镇建设用地规模的1.3倍以内；单位国内生产总值建设用地使用面积下降不少于40%；用水总量不超过国家下达指标，其中2025年不超过318亿立方米。明确自然灾害风险重点防控区域，划定洪涝等风险控制线，落实战略性矿产资源、历史文化保护等安全保障空间，全面锚固高质量发展的空间底线。

4、浙江提前下达2025年省中小企业发展专项资金预算

《浙江省财政厅关于提前下达2025年省中小企业发展专项资金预算的通知》明确，本次提前下达2025年省中小企业发展专项资金31655万元，主要用于支持重点省级专精特新中小企业高质量发展，以及科技孵化器、众创空间、“双创大赛”等中小微企业公共服务体系建设。（浙江发布）

5、西藏决定公开发行再融资专项债券

西藏自治区财政厅公告，决定公开发行2024年西藏自治区政府再融资专项债券（三至六期），总额137亿元，用于置换存量隐性债务，12月12日16:00-16:40招标，12月13日开始计息。

6、甘肃省决定公开发行再融资专项债券

甘肃省财政厅公告，决定发行2024年甘肃省政府再融资专项债券（五期），总额72.3871亿元，发行期限10年，用于置换存量隐性债务，12月12日招标。

7、武汉四季度246个重大项目集中开工

据“武汉发布”微信公众号消息，12月5日，武汉市举行2024年四季度重大项目集中开工活动。全市共有246个项目集中开工，总投资1552.1亿元。其中产业项目141个，总投资959.4亿元，占总投资额的61.8%；基础设施项目43个，总投资203.5亿元，占总投资额的13.1%；社会民生及其他项目62个，总投资389.2亿元，占总投资额的25.1%。

8、中指研究院：11月房地产企业债券融资总额同比增长9.0%

中指研究院监测，2024年11月房地产企业债券融资总额为482.7亿元，同比增长9.0%，上年低基数影响下连续三月为正，环比增长66.6%。行业债券融资平均利率为2.73%，同比下降0.85个百分点，环比下降0.25个百分点。2024年1—11月，房地产行业债券融资总额4852.7亿元，同比下降24.0%，降幅较上月有所收窄。

9、广州11月楼市热度持续

据广州市住房和城乡建设局消息，11月广州一手商品房和二手商品房网签量同比和环比均保持正增长，其中一手住宅网签面积超90万平方米，房地产市场继续保持热度。数据显示，11月广州市一手住宅网签面积90.02万平方米，同比增长53.2%。二手住宅网签面积124.12万平方米，同比增长2.5%。（央视新闻）

10、长沙3宗地块全部底价成交总计24.45亿元

湖南省长沙市迎来3宗涉宅用地出让，3宗地块分别位于天心区省府板块、开福区三角洲片区、岳麓区梅溪湖二期板块，总出让面积180356.03平方米，总规划建面397425.24平方米，总起拍价约24.45亿元。

证 券 期货

1、监管调整回购增持专项贷细则

记者从业内获悉，针对股票回购增持专项贷款，监管部门在前期执行的基础上，进一步优化了相关细则，以更好推动这一政策的落地。主要调整如下：1、回购增持贷款的融资比例最高为90%，业务期限最长3年，而此前最高比例为70%。 2、对所有已正式公告回购增持计划的上市公司及重要股东，均可开展回购增持贷款。前期关于9月24日前公告不得发放贷款的要求作废。

2、三大指数震荡微涨

三大指数全天震荡，临近尾盘拉升微涨。总体来看，个股涨多跌少，上涨个股超3800只。截止收盘，沪指涨0.13%，收报3368.86点；深证成指涨0.29%，收报10634.49点；创业板指涨0.36%，收报2221.46点。沪深京三市成交额超过1.5万亿元，较昨日萎缩约1600亿。

3、两市融资余额减少8.33亿元

截至12月4日，上交所融资余额报9497.64亿元，较前一交易日增加1.53亿元；深交所融资余额报8938.41亿元，较前一交易日减少9.86亿元；两市合计18436.05亿元，较前一交易日减少8.33亿元。

4、年内922家上市公司拟合计中期分红超6500亿元

今年以来，在政策引导下，上市公司积极分红，分红家数、分红金额和分红频次明显提升，回报投资者力度大幅提升。据Wind数据统计，截至12月5日，年内有922家上市公司宣告中期分红（即上市公司在年度分红之外，根据半年度或季度的财务报告，向股东分配利润的行为），同比增长261.57%；分红金额合计达6596.63亿元，同比增长163.1%。

5、今年以来公募基金累计分红金额已超1800亿元

公募排排网数据显示，截至12月4日，今年以来共有140家公募机构旗下2836只产品进行了分红，分红次数合计5517次，同比增长9.55%；分红金额1828.96亿元，同比增长1.44%。从类型上看，债券型基金依旧占据分红主力，今年以来分红4802次，占全部基金分红次数的87.04%；分红金额1449.60亿元，占总分红金额的79.26%。股票型基金分红出现积极变化，大幅超过去年。

6、郑商所：动力煤期货2512合约交易保证金标准及涨跌停板幅度分别为50%和10%

12月5日，郑商所发布关于动力煤期货2512合约有关事项。根据公告，动力煤期货2512合约交易保证金标准为50%，涨跌停板幅度为10%。非期货公司会员或者客户单日开仓交易的最大数量为20手。单日开仓交易数量是指非期货公司会员或者客户当日在单个期货合约上的买开仓数量与卖开仓数量之和。实际控制关系账户组单日开仓交易的最大数量按照单个客户执行。套期保值交易和做市交易的开仓数量不受交易限额限制。

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