国际动态

1、IMF：高通胀将在2022年继续降低债务比率

IMF：高通胀将在2022年继续降低债务比率，但政府应利用财政政策来减轻通胀压力。债务下降幅度最大的是发达经济体。2022年，高通胀将继续降低债务比率，但各国政府应利用财政政策来降低通胀压力。全球公共债务下降了4个百分点，降至GDP的96%，这是十年来最大的降幅。

2、联合国贸发会议：预计今年全球实际GDP增速将放缓至3.3%

联合国贸发会议12日发布的《2022年统计手册》指出，全球实际GDP增速将从2021年的5.7%下降到2022年的3.3%。贸发会议的这份报告显示，2022年，全球商品出口和服务贸易出口的增速都将放缓。商品出口的增速预计将从2021年的26.5%下降到13.8%，服务出口增速则从2021年的17.2%下降至14.6%。

3、美联储：美国一年期通胀预期下降至2021年以来新低

美国纽约联储：最新调查结果显示，美国11月一年期通胀预期下降0.7个百分点，至5.20%，至2021年8月份以来新低。11月三年期通胀预期下降0.1个百分点，至3.00%。

4、10年期美债得标利率骤降至3.7%以下

美国财政部拍卖320亿美元10年期国债，得标利率3.625%（11月9日得标利率为4.140%——创2009年以来新高），投标倍数2.31（前次为2.23）。

5、日本11月国内企业物价指数达历史新高

据央视新闻，当地时间12日，日本央行发布的数据显示，11月日本国内企业物价指数为118.5，创下历史新高。此外，该指数较去年同期上涨了9.3%。受原油等能源价格和原材料价格上涨的影响，多数企业广泛上调商品价格。

6、机构评英国10月三个月GDP月率

周一的数据表示，批发和零售贸易的增长推动了服务业的月度扩张，而制造业的产出环比增长了0.7%。然而，在截至10月份的三个月里，GDP下降了0.3%。由于生活成本危机、不断上升的价格压力和高度的不确定性，人们普遍预计英国经济将滑向衰退。根据Fact Set的普遍预测，预计2023年第四季度英国GDP将收缩0.3%，明年第一季度和第二季度将再收缩0.3%。

7、印度10月工业产值同比收缩4%

印度统计部周一公布的数据显示，印度10月份工业产出与去年同期相比收缩4%，受制造业下滑的影响。

8、韩国12月前10天出口额同比减少20.8%

韩国关税厅（海关）12日发布的初步统计数据，韩国12月前10天出口额同比减少20.8%，为154.21亿美元。开工日数为8天，较去年同期减少0.5天，日均出口额同比减少15.8%。按品类看，本月前10天，半导体出口下滑27.6%，跌幅逐月递增。钢铁制品（-37.1%）、汽车零部件（-23.2%）、无线通信设备（-46.6%）、精密仪器（-27.8%）跌幅较大。石油制品（20.1%）、乘用车（42.1%）、船舶（5.3%）有所增长。按出口目的地看，面向中国大陆的出口同比减少34.4%，对美国（-2%）、欧盟（-4.3%）、越南（-23.7%）、日本（-22.7%）的出口均减少。

9、韩国汽车11月出口额创纪录

韩国产业通商资源部12月12日发布的数据显示，今年11月汽车出口量达219489辆，同比增长25%。汽车出口额54亿美元，同比增长31%，时隔4个月刷新历史纪录。出口量和出口额双双实现连续5个月两位数增长。按出口目的地看，对美国、欧盟、中南美地区国家出口额同比分增51%、6.3%、22.8%。据报道，韩国前11个月汽车出口总额达487亿美元，已经赶超去年全年水平，今年全年出口额有望首次突破500亿美元大关。

10、中老铁路一周年货运量增长近4倍

12月2日，中老铁路开通运营满一年。一年来，中老铁路累计发送旅客850万人次、货物1120万吨。中老铁路开通一年来，单月货运量、跨境货运量等指标屡创新高，2022年10月较开通首月分别增长约3.5倍和4倍，发送跨境货物累计超过190万吨。随着万象南站换装场建成，中老泰铁路实现互联互通，全线已开通14个货运站，建成泰国曼谷、林查班和越南胡志明市、海防等城市海外集装箱还箱点。

11、中国汽车在俄销量飙升 已占据俄市场三分之一

在俄乌冲突爆发后，随着西方汽车企业大量撤离俄罗斯，中国汽车品牌迅速抢占当地市场空白，在俄罗斯的汽车销量大幅提升，如今已占据俄罗斯汽车市场的近三分之一，而明年这一份额可能还将继续扩大。

12、德意志银行：欧元区经济将在冬季迎来“温和衰退”

德意志银行首席经济学家Mark Wall在该行2023年展望报告中表示，欧元区经济预计将在2023年萎缩0.6%，低于此前预期的1.2%。通胀率料降至7.1%的均值，但核心通胀率不太可能在明年夏末前见顶。通胀的风险是上行，市场对通胀的普遍看法仍然过于温和。欧元区经济正在发生衰退，由于2023年美国经济衰退、能源成本居高不下和大幅的货币紧缩带来的重大阻力，欧元区经济有二次探底的风险。

13、俄称欲加强俄哈乌三国协调 天然气联盟潜力巨大

上月底，俄罗斯总统普京与哈萨克斯坦总统托卡耶夫会晤，俄方倡导建立俄哈乌天然气联盟。俄罗斯总统新闻秘书佩斯科夫近日表示，希望俄哈乌三国加强在天然气方面的协调，同时借助联盟发展各自国内市场的天然气消费和运输基础设施。而德国联邦议会能源委员会主席克劳斯·恩斯特近日发出警告称，即使德国等欧洲国家与卡塔尔等中东天然气生产国达成供应协议，仍然无法找到完全取代俄罗斯天然气的替代品。

14、土耳其海峡大拥堵缓解

12月12日，等待通过伊斯坦布尔海峡的油轮数量已下降至13艘，拥堵情况逐步缓解。据船讯网提供的数据显示，12月8日，约有26艘油轮在伊斯坦布尔海峡排队等待通过。据外媒保险杂志（Insurance Journal）12月12日报道称，土耳其政府向保险公司提供了一封样本信，保险公司按照该范本出具保险确认函可作为承保证明。此前被拥堵的油轮若出具该证明，将被允许通过。

15、花旗：欧洲央行或更可能加息50个基点

花旗经济学家表示，欧洲央行本周加息50个基点的可能性比加息75个基点的可能性“更大一些”，但加息的规模对未来路径并没有太大的指示性。他们在一份报告中表示，在逐次会议的情况下，他们不太相信委员会会议决定的加息幅度会为随后的利率走势提供太多信息。花旗经济学家补充称，较小幅度的加息将使欧洲央行管理委员会能够继续收紧政策，直到核心通胀形势出现好转，这可能会是在明年春末或夏季出现。

16、美股周一收高

部分挽回了上周蒙受的较大跌幅。投资者高度关注本周的美联储货币政策会议与重要的通胀数据。道指涨528.58点，涨幅为1.58%，报34005.04点；纳指涨139.12点，涨幅为1.26%，报11143.74点；标普500指数涨56.18点，涨幅为1.43%，报3990.56点。

17、原油期货价格周一收高

对供应紧张的担忧情绪重新笼罩市场，令油价得到支撑。纽约商品交易所1月交割的西德州中质原油（WTI）期货价格上涨2.15美元，涨幅为3%，收于每桶73.17美元。

18、纽约黄金期货周一收跌1%

纽约黄金期货价格周一收跌，此前该期货价格已连续四个交易日上涨。投资者正等待周二的美国消费者价格指数报告与周三的美联储货币政策会议结果，以判断贵金属价格的下一步动向。周一，纽约商品交易所2月交割的黄金期货价格下跌18.40美元，跌幅为1%，收于每盎司1792.30美元，创12月6日以来的最低收盘价。

19、股市及外汇行情一览表

国内财经

1、中国央行：11月份人民币贷款增加1.21万亿元

中国央行：11月份人民币贷款增加1.21万亿元，同比少增596亿元。分部门看，住户贷款增加2627亿元，其中，短期贷款增加525亿元，中长期贷款增加2103亿元；企（事）业单位贷款增加8837亿元，其中，短期贷款减少241亿元，中长期贷款增加7367亿元，票据融资增加1549亿元；非银行业金融机构贷款减少99亿元。初步统计，2022年11月份社会融资规模增量为1.99万亿元，比上年同期少6109亿元。1-11月，社会融资规模增量累计为30.49万亿元，比上年同期多1.51万亿元。初步统计，11月末社会融资规模存量为343.19万亿元，同比增长10%。

2、中国央行：11月末广义货币(M2)余额264.7万亿元

中国11月M0货币供应年率 14.1%，预期13.90%，前值14.30%。中国11月M1货币供应年率 4.6%，预期5.6%，前值5.80%。中国11月M2货币供应同比 12.4%，预期 11.7%，前值 11.8%。中国央行：11月末，广义货币(M2)余额264.7万亿元，同比增长12.4%，增速分别比上月末和上年同期高0.6个和3.9个百分点；狭义货币(M1)余额66.7万亿元，同比增长4.6%，增速比上月末低1.2个百分点，比上年同期高1.6个百分点；流通中货币(M0)余额9.97万亿元，同比增长14.1%。当月净投放现金1323亿元。

3、国家税务总局：今年前十个月个体工商户享受减税降费3285亿元

国家税务总局今天发布的数据显示，今年前十个月，个体工商户享受减税降费3285亿元，预计全年4300亿元左右。随着“六税两费”减征政策进一步扩围，税费优惠政策已覆盖全部个体工商户。

4、中国M2增速创6年来新高

中国11月末广义货币(M2)余额264.7万亿元，同比增长12.4%，创下自2016年4月以来的最高值。受访专家指出，11月新增信贷和社融增量数据不及市场预期，显示出当前宽信用进程受到扰动。尽管当月M2增速创下近年新高，但M2与M1（狭义货币）增速的背离或更多反映出当前因消费意愿不足引发的预防性储蓄上升。接下来，仍需要稳增长政策不断加力以巩固经济回稳向上基础，并带动信贷和社融平稳扩张。

5、油价有望迎来“第十跌”

新一轮国内成品油的调价窗口为12月19日24时，届时也将是2022年最后一次油价调价，机构预测大概率会下调。随着国际油价持续下跌，机构测算，12月9日，第4个工作日，原油变化率为下跌10.94%，预测国内成品油下调幅度为510元/吨，折算成每升的价格后，下调幅度为0.39元/升至0.44元/升，私家车加满一箱油(50L)有望便宜22元。按当前跌幅估算，如果国际油价继续走跌，那么95号汽油有望跌破8元/升。

6、11月银行理财产品发行市场环比回暖

从普益标准获悉，2022年11月全市场共新发了2267款理财产品，环比增加552款，其中329款为开放式产品，其平均业绩比较基准为3.80%；1938款为封闭式产品，其平均业绩比较基准为3.93%。

7、前11个月北京进出口总值超去年全年水平

据央视新闻，12日，记者从北京海关获悉，今年前11个月，北京地区（含中央在京单位）进出口总值3.3万亿元人民币，超过去年全年水平，较去年同期增长19.4%，高于全国增速10.8个百分点。其中，进口2.78万亿元，增长26%；出口5242.4亿元，下降6.3%。

8、浦发银行上海分行将为7家房企提供意向性融资额度800亿元

记者获悉，浦发银行上海分行今日分别与建工集团、中华企业、陆家嘴集团、永业集团、瑞安地产、香港置地及新城控股7家房地产企业签订战略合作协议，合计新增意向性融资额度800亿元。另据了解，浦发银行上海分行年内房地产开发贷款、城市更新贷款余额双双突破600亿元，投放量创近三年最高。

证券期货

1、沪指午后震荡走低跌近1%

12月12日，三大指数全天弱势调整，沪指午后震荡下行盘中跌近1%，创指、深成指震荡走低。截至收盘，上证指数跌0.87%，深证成指跌0.89%，创业板指跌0.79%；两市个股跌多涨少，超2800只个股下跌；两市全天成交额超9000亿，北向资金净卖出超40亿。

2、两市融资余额减少26.33亿元

截至12月9日，上交所融资余额报7761.38亿元，较前一交易日减少10.6亿元；深交所融资余额报6954.29亿元，较前一交易日减少15.73亿元；两市合计14715.67亿元，较前一交易日减少26.33亿元。

3、基金公司自购规模创新高

今年以来，A股市场一波三折，当市场调整到底部区域之际，多家基金公司屡次出手自购。Choice数据显示，截至12月9日，今年公募基金行业自购的净申购规模已经达到63.57亿元，超过去年全年，再创历史新高。业内人士认为，基金自购表明机构看好A股市场的长期配置价值，市场当前仍在底部区域，中期机遇大于风险，发展和安全是市场重点关注的两大主线。

4、私募备案热情高涨，11月备案数量环比大增57.65%

11月份私募管理人的备案热情有所高涨。据私募排排网不完全统计，11月份私募证券类投资基金共计备案2412只，相比10月环比上升57.65%，其中49家百亿私募共计布局了201只新产品，占总数的8.33%。

5、三季度末信托资产规模同比增3.08%

12月12日，中国信托业协会发布的《2022年3季度中国信托业发展评析》指出，截至2022年三季度末，信托资产规模余额为21.07万亿元，同比增加0.63万亿元，增幅为3.08%。具体来看，三季度资金信托投向证券市场、金融机构的规模和占比持续提升。

6、今年已有208只公募基金“退场”

临近年末，基金行业优胜劣汰加速，多只公募基金宣布清盘。据统计，今年以来共有208只公募基金宣布清盘，其中，11月以来清盘的基金数量为50只。在业内人士看来，近些年来，公募行业一直呈现高速发展，资产管理规模屡创新高，虽然每年均有相当一部分基金退出历史舞台，但这并不意味着行业不景气，反而体现了行业的优胜劣汰，有利于促进公募基金整体的良性发展。

7、银行理财连续4周减持债券

为应对赎回压力，银行理财机构已连续4周减持债券。普通信用债以及部分银行“二永债”（即二级资本债、永续债）成为被“砸盘”对象。而本月2.5万亿元定期开放理财的到期，给银行理财市场再添不小的赎回压力。多位银行理财人士表示，银行理财全面净值化的背景下，产品波动大，流动性管理比较困难，建议丰富估值体系。

8、私募FOF分化加剧：资产配置能力缺失惹的祸

近年来，伴随投资者对稳健型产品需求的激增，私募FOF迎来高速发展。不过，第三方平台数据显示，今年前11个月，私募FOF产品业绩分化严重，表现最差的产品最大回撤接近57%。业内人士坦言，目前一些私募管理人资产配置能力较弱，同时缺乏管理波动的能力，造成产品业绩不佳。

9、私募仓位指数结束三连跌

近期私募行业投资情绪逐渐升温，私募仓位结束此前连续3周的下跌势头。私募排排网最新发布的数据显示，截至12月2日，股票私募仓位指数为78.35%，比此前一周加仓了0.23个百分点，百亿规模股票私募仓位指数上涨了1.41%至75.67%。展望后市，多家私募基金认为，市场情绪有望出现持续回暖。

10、深交所深证100ETF期权平稳上市

深交所深证100ETF期权（标的为深证100ETF，代码159901）今日正式上市交易，87家期权经营机构和19家期权做市商于参与了深证100ETF期权的首日交易，深证100ETF期权当日成交5.41万张，总持仓为3.05万张。整体来看，深证100ETF期权上市首日市场运行安全稳健，投资者参与理性有序，流动性合理充裕，期权合约定价有效。

1、商务部：上周全国钢材价格略有波动

据商务部监测，上周（11月28日至12月4日）全国钢材价格略有波动，其中热轧带钢、普通中板每吨4178元和4290元，分别上涨0.4%和0.1%，螺纹钢每吨4059元，下降0.1%；煤炭价格以涨为主，其中二号无烟块煤、动力煤每吨1596元和968元，分别上涨0.9%和0.1%，炼焦煤每吨1489元，下降0.1%。

2、中钢协、中国有色金属工业协会就世贸组织裁定美国钢铝232关税违反WTO规则发表声明

日内瓦当地时间12月9日，世贸组织（WTO）专家组就中国诉美钢铝232关税措施世贸争端案（DS544）发布报告，裁定美相关措施违反世贸组织规则，驳回美援引世贸组织安全例外条款进行的抗辩。中国钢铁工业协会和中国有色金属工业协会对专家组作出的客观、公正裁决表示高度赞赏和坚定支持。中国钢铁行业及铝行业希望美方尊重专家组裁决和世贸组织规则，尽快纠正违规措施，取消232关税，与中方共同营造良好的国际钢铝贸易环境和秩序，共同维护多边贸易体制。

3、首钢股份：预计国内钢材市场价格短期内震荡偏强运行

首钢股份：在央行降准、银行加大对房地产政策支持、国内防疫政策优化调整等有利因素影响下，未来钢材下游需求形势预期改善，预计国内钢材市场价格短期内震荡偏强运行。

4、唐山港陆钢铁成为唐山国堂钢铁最大股东

据企查查消息，唐山国堂钢铁有限公司发生大股东变更。从“王树华”变更为“唐山港陆钢铁有限公司”，据了解，王树华原持股为80%。此次变更完成后，唐山港陆钢铁有限公司持有唐山国堂钢铁有限公司股份为80%，成为最大股东。

5、连云港港40万吨矿石码头改扩建工程等5个重点项目集中开工

9日，连云港港40万吨矿石码头改扩建工程暨港口重点项目集中开工动员会在连云港新苏港矿石码头举行，以40万吨矿石码头改扩建工程为代表的5个重点项目在连云港港集中开工。连云港港40万吨矿石码头改扩建工程总投资约1.1亿元，预计2023年上半年完工。项目建成后，将为港口新增年设计通过能力1800万吨，进一步提升外贸铁矿石运输接卸能力，增强对陇海沿线中西部地区及长江中下游地区的功能辐射。

6、中国炼焦行业协会：11月份>40毫米焦炭价格指数为499.02点

2022年11月份，>40毫米焦炭价格指数为499.02点，同比降低119.68点，环比降低31.29点；平均价格2535元/吨，最高2620元/吨，最低2350元/吨；≥25-40毫米焦炭价格指数为499.59点,同比降低109.37点，环比降低30.35点，平均价格为2453元/吨，最高2925元/吨，最低2150元/吨。

7、包钢股份：与北方稀土协商 拟将稀土精矿价格调整为不含税35313元/吨

包钢股份公告，经包钢集团协调，公司与北方稀土协商，拟将稀土精矿价格调整为不含税35313元/吨。稀土精矿2022年交易总量由不超过23万吨，调整为约28.33万吨，新增的约5.33万吨按照上述价格在2022年四季度执行。

8、欧盟即将就世界首个碳边境关税达成协议

欧盟希望在周二达成协议，对钢铁和水泥等污染商品的进口征收二氧化碳关税，欧盟称该计划对于支持欧洲工业至关重要。欧盟去年提出一项法律，从2026年起对钢铁、水泥、化肥、铝和电力的进口征收二氧化碳排放成本，以防止国内工业被廉价商品削弱竞争力。

9、中矿资源津巴布韦Bikita矿山再次获批3万吨透锂长石精矿粉出口手续

12月6日，中矿资源集团股份有限公司（简称中矿资源）所属津巴布韦Bikita矿山再次办理完成3万吨透锂长石精矿粉出口手续。加上此前已运输回国的6万吨，该矿山今年将有9万吨透锂长石精矿粉发运回国。此次锂精矿出口手续获批，标志着津巴布韦政府大力支持正规合法锂矿企业的正常生产和出口，Bikita矿山也已成为中矿资源稳定的锂精矿供应基地。

10、预计2022年阿尔及利亚铁和钢出口15亿美元

在阿尔及尔举办的国际工业展“2022年工业博览会”开幕式上，阿工业部代表表示，预计2022年阿铁和钢出口将超过15亿美元。阿钢铁业生产和出口逐步发展，2022年以来，约50万吨的铁和钢出口到欧盟、美国和非洲。为发展工业，阿建立了机械、钢铁、电力、建材工业区，培育了一些专业集团企业。

11、澳大利亚将对国内煤炭和天然气价格设定上限

澳大利亚总理阿尔巴尼斯日前称，澳大利亚将对国内的煤炭和天然气价格设置上限，试图压低飙升的电费。阿尔巴尼斯在与国内各州和领地的领导人会面后表示，澳大利亚联邦政府将出台一项为期12个月的强制行为准则，将天然气价格上限定在每千兆焦耳12澳元（约合8.12美元），并将与新南威尔士州和昆士兰州政府合作，实施每吨125澳元的临时煤炭价格上限。

12、英美资源集团下调2023年铜产量指导水准

全球矿商英美资源集团(Anglo American Plc)近日下调了2023年的铜产量指导水准，受其智利矿山品位下降影响。这家在伦敦上市的矿商预计，由于秘鲁Quellaveco矿的投产和强劲的钻石产量只能部分弥补其他地区产量的下降，今年的总产量将下降3%。该公司补充称，2023年的产量料较2022年增长约5%。

13、印尼11月精炼锡出口量同比降15.72%

印尼贸易部周五公布的数据显示，印尼11月出口了5.324.70吨精炼锡制品，较去年同期下降15.72%。数据显示，今年1-11月，印尼的出口量为74.408吨，高于去年同期的66.705吨。

14、GFG计划增加Whyalla铁矿石产量和发展绿色钢铁

GFG Alliance主席 Sanjeev Gupta 宣布大力推动南澳Whyalla矿区的铁矿石开采业务，以及利用氢气还原铁矿石来生产绿色钢铁。GFG计划在Whyalla 矿区和钢铁厂增加四倍劳动力，将磁铁矿开采量提高十倍以上。预计到2026年南澳大利亚磁铁矿年产量将从目前的250万吨到1500万吨，2030年产量将达到3000万吨。

15、位于斯洛伐克的USSK关停其一座高炉

位于斯洛伐克的美国钢铁公司子公司US Steel Kosice（USSK）于今日再次关停一座高炉，该高炉预计将于2023年初恢复运行。 USSK已于今年9月4日关停其二号高炉，原计划对此高炉进行为期60天的检修，但是现在仍未恢复运行。 公司表示由于燃料成本上涨，钢材价格下跌，为了缩减开支，三座高炉中现只有一座高炉在运行，公司预计2023年年初恢复两座高炉运行。

16、LME期铜收跌169美元

LME期铜收跌169美元，报8374美元/吨。LME期铝收跌66美元，报2414美元/吨。LME期锌收涨29美元，报3270美元/吨。LME期铅收跌19美元，报2180美元/吨。LME期镍收涨85美元，报29518美元/吨。LME期锡收跌340美元，报23950美元/吨。

17、国内期货夜盘收盘多数下跌

国内期货夜盘收盘多数下跌，棕榈油、铁矿石跌超2%，棉纱、菜粕、橡胶、豆二、20号胶、低硫燃油、菜油跌超1%；短纤、甲醇涨超1%，PTA、沥青、焦煤小幅上涨。上期所原油期货2301合约夜盘收涨1.43%，报509.40元人民币/桶。沪金夜盘收跌0.37%，沪银收跌0.47%。

18、部分商品价格走势一览表